ETVE – безналоговая холдинговая структура в Испании

Резидентные Entidades de Tenencia de Valores Extranjeros в Испании – это организации, которые владеют ценными бумагами иностранного происхождения. Холдинговые компании Испании привлекательны специальным налоговым режимом, созданным в юрисдикции с целью привлечения прямых иностранных инвестиций. Испанские ETVE исключают участие нерезидентов, владеющих компаниями в так называемых «налоговых гаванях», то есть – классических оффшорных юрисдикциях. Это основное требование, при выполнении которого вы имеете право освободить собственный испанский холдинг от налогообложения распределенных дивидендов, получаемой прибыли и прямых доходов участников (и/или доходов, полученных от отчуждения своих долей в других организациях).

Следует помнить, что холдинговая компания в Испании может претендовать на льготное налогообложение только при выполнении всех, предустановленных местным законодательством, критериев. Давайте рассмотрим их в деталях. Дополнительно затронем тему налоговых изменений для испанских ETVE в 2021 году.

Безналоговый холдинг в Испании – основные требования

Основной предмет деятельности такого предприятия – управление и администрирование представительских ценных бумаг на капитал нерезидентных организаций.

ETVE является обычной испанской компанией с налогообложением в размере 30% на чистую прибыль, но с освобождением от налогов на квалифицируемые дивиденды из иностранных источников и прирост капитала. Холдинговая компания Испании защищена Директивой о материнских и дочерних предприятиях, Директивой о слияниях. Это исключительно резидентное юридическое лицо в налоговых целях, которое имеет право пользоваться обширной сетью Соглашений об избежании двойного налогообложения с другими государствами (более 70 договоров). Такое количество СИДН, в том числе со странами Латинской Америки, с европейским характером холдинга делают его эффективным инструментом для дальнейших капиталовложений в экономику разных юрисдикций, а также интересным направлением по направлению капитала из ЕС в компании, которые не входят в ЕС.

Подбор юрисдикции для учреждения холдинга практически всегда базируется на возможности оптимизировать налоговые платежи. В этом смысле холдинговая компания Испании ETVE становится идеальным вариантом. Для ее учреждения вы должны соблюсти следующие требования:

1. Входящие дивиденды: выплаты, переводимые дочерней компанией в испанский холдинг, должны либо освобождаться от налога, либо подлежать низким ставкам подоходного налога в юрисдикции дочерней компании.
2. Участники холдинга: не должны принадлежать к резидентам классических оффшорных юрисдикций. Сам холдинг должен прямо или косвенно владеть от 5% акций нерезидентной компании в течение минимум 12 месяцев.
3. Дивидендный доход: полученная холдингом от дочерней компании прибыль должна быть освобождена от налогов либо облагаться по низким ставкам в государстве расположения холдинга.
4. Выплачиваемые дивиденды: при выплате материнской корпорации от имени холдинга дивидендного дохода он должен облагаться по низкой ставке или не облагаться налогом вовсе в государстве расположения холдинга.
5. Substance: холдинг обязательно имеет административный офис в юрисдикции Испания и нанимает соответствующий персонал.

В 2000-м году в режим вносились поправки – из ключевых улучшений основным стало освобождение холдинговых компаний Испании от налога на прирост капитала, который возникает в процессе передачи акций.

Вместе с этим Комитет ЕС сделал вывод, что такая бизнес-структура, как ETVE, не является потенциально опасной формой ведения бизнеса в налоговой конкуренции.

Если вам необходимо более подробно изучить возможности испанских холдингов и определить их эффективность для конкретного бизнес-кейса, свяжитесь с нашими экспертами для детальной консультации и заказа услуг по созданию холдинга в Испании.

Какие инвестиции можно направлять в ETVE?

Инвесторы и бизнесмены имеют право вкладывать в холдинговую структуру Испании собственные средства, а также активы нерезидентных юридических лиц только при условии, что выпущены будут именные акции. Чтобы сам холдинг смог участвовать в капитале иностранного предприятия, его доля должна составлять не менее 5% или 6 млн. EUR.

Осуществить такие инвестиции холдинговая компания Испании может не ранее, чем через 1 год своего существования при владении указанной долей от 5% в течение этого года.  

В каких компаниях может участвовать холдинговая компания Испании?

Структура ETVE может инвестировать не в каждое предприятие. Для участия в капитале другой компании важно выполнить два ключевых условия:

• организация, в капитале которой участвует холдинг Испании, дне должна быть резидентом Испании (только нерезидентные юридические лица);
• предприятие обязано быть плательщиком аналога испанского корпоративного налога (налога на прибыль).

Важно! Если ETVE приобретает долю в капитале организации, принадлежащей холдинговой структуре, к которой принадлежит и сам испанский холдинг, отрицательная деятельность не будет облагаться налогом.

Обратите внимание, что при учреждении холдинговой компании в Испании в рамках реорганизации (обмен акциями, поглощение, слияние, передача активов в рамках Акта о слияниях и т.д.), налогообложение прироста капитала осуществляется только в тех случаях, когда есть плюсовая разница между суммой продажи доли нерезидентной компании и рыночной ценой этой же доли на момент приобретения испанским холдингом.

В каких формах может быть создана ETVE?

Такие организации чаще всего регистрируются как акционерное общество (АО) или общество с огранчиенной овтественностью (ООО). В любой случае ваша холдинговая компания в Испании должна осуществлять деятельность, связанную с управлением инвестициями и назначить управляющего. В перечне обязательных к выполнению требований – наличие юридического адреса, т.е. – полноценного административного офиса в пределах Испании.

Для регистрации холдинга в Испании учтите следующие аспекты:

• с наименованием компании должны быть поданы сведения о сумме уставного фонда, разделенного на акции;
• для учреждения необходимо предоставить полные сведения об акционерах ETVE (держателях акций);
• дополнительно обозначаются виды деятельности, а также сведения будущих руководителей.

Название холдинга проверятся в Коммерческом реестре Испании, при отсутствии аналогов может быть присвоено вашей организации. Также вашему предприятию понадобиться корпоративный счет в местном банке и налоговый номер NIF (идентификатор). Уставный фонд должен быть депонирован на банковском счете до начала процедуры регистрации холдинга в Испании. По завершению процесса к Свидетельству о регистрации прикладывается выданный банком Сертификат об акционерном капитале компании.

Примечание: по испанским законам, регистрация набирает юридическую силу в течение 3-х недель с момента выдачи свидетельства о регистрации и подтверждается соответствующим соглашением. До этого момента холдинговая компания Испании не может осуществлять никаких коммерческих операций.

Как испанский холдинг платит налоги?

В самом начале мы говорили о безналоговой холдинговой компании в Испании, которая позволит вашему бизнесу выйти на новые уровень рентабельности благодаря оптимизации налогов на международном уровне. Налогообложение испанских холдингов предусматривает предоставление следующих льгот:

• холдинг владеет минимум 25% акций компании в ЕС на протяжении 12 и более месяцев – освобождение от налога на дивиденды, направленные испанскому холдингу дочерней компанией в ЕС;
• 0% налогов при прямом или косвенном владении от 5% акций дочерней компании-нерезидента Испании (от 12 месяцев);
• возможность использовать СИДН для уменьшения ставки налога, если невозможно применить Директивы ЕС о взаимодействии дочерних и материнских компаний;
• полное освобождение от корпоративного налога Испании в размере 35%, если ETVE ведет деятельность в испанской юрисдикции, имеет офис и штат сотрудников.

Обратите внимание, что для получения налоговых преимуществ холдинговая компания Испании не должна располагать дочерние предприятия в оффшорных юрисдикциях, так как льгота доступна только для структур, где дочерние компании имеют обязательство уплачивать корпоративный налог в юрисдикции регистрации.

Но в современных реалиях, когда «налоговые гавани» стремительно изменяют правила налогообложения, построение холдинговой структуры с включением компании из оффшорной юрисдикции все же возможно. Например, если получаемая холдингом ETVE от «дочки» прибыль является прибылью от основных видов деятельности дочерней компании без включения пассивного дохода.

В тех случаях, когда ваш ETVE продает долю в дочерней компании (нерезиденте), он не платит налог на этот прирост капитала (стандартный размер – 35%). Аналогичная ситуация с распределенными дивидендами, которые испанский холдинг получает от нерезидентной компании, учрежденной в ЕС, при условии, что такой учредитель держит от 25% акций вашего холдинга минимум 12 месяцев.

Ключевые изменения в отношении ETVE в 2021

Режим испанских холдингов с принятием Закона о государственном бюджете Испании на 2021 г. получил некоторые поправки, вытекающие из изменений в правиле Испании об освобождении от участия дивидендов и дохода, полученного от передачи долевых ценных бумаг в соответствии со ст. 21 Закона о корпоративном подоходном налоге.

Основные изменения относятся к следующим аспектам:

• отсутствие налогообложения в Испании применимо к акционерам-нерезидентам ETVE, при условии, что основной доход ETVE генерируется его долей в нерезидентной компании;
• холдинговая компания в Испании может включать любые другие виды деятельности, кроме управления пакетами акций юридических лиц-нерезидентов, как в пределах испанской юрисдикции, так и за рубежом;
• структуры в обязательном порядке должны иметь активный статус, т.е. – располагать собственными, адекватными ресурсами для управления и администрирования пакета акций;
• предыдущее условие не будет считаться выполненным при передаче акций на внешний аутсорсинг;
• все ценные бумаги, акции ETVE регистрируются в обязательном порядке, сама же компания не может квалифицироваться как организация, владеющая активами;
• для применения режима холдинга в Испании обязательно отправляется специальное уведомление в Министерство финансов, льготное налогообложение наступает в том году, в котором отправлено такое уведомление.

Важно! Если объект инвестиций является нерезидентом, в финансовом году осуществлял инвестиции с уплатой налога, аналогичного корпоративному испанскому налогу, по ставке от 10%, испанский холдинг может пользоваться СИДН. Правило не может быть применено к резидентам юрисдикций, относящихся к классическим оффшорам и не осуществляющих автоматический обмен информацией.

При распределении прибыли держателям долей (акционерам) холдинговая компания Испании не платит налоги, если она выплачивается из дохода, полученного от владения долей/долями в дочерних компаниях (является приростом капитала). Если дивиденды акционерам направляются из налогооблагаемого дохода холдинга, ставка налога составляет 25% (без учета СИДН).

В любом случае мы готовы помочь с созданием безналоговой холдинговой компании в Испании, которая может стать эффективным инструментом оптимизации налогов на законном уровне. Помните, что каждое решение – это тщательный анализ, изучение бизнес-потребностей и бизнес-целей, а также профессиональная работа налоговых консультантов. Вы можете обращаться к нашим экспертам с любыми вопросами относительно холдинговых структур в Испании и других странах ЕС. Больше информации вы можете получить на консультации, обратившись к нам по электронной почте [email protected].